Análise IPO: IKIO Lighting Limited

Sobre o assunto:

Incorporada em 2016, a IKIO Lighting Limited é uma fabricante indiana de soluções de iluminação de diodo emissor de luz (LED). A empresa está saindo com sua oferta pública inicial (IPO ) de ações de capital com um valor nominal de Rs 10 por ação de capital. A faixa de preço da emissão foi fixada em Rs 270 a Rs 285 por ação. O tamanho da emissão é de Rs 607 crore em uma faixa de preço mais alta.

A data de abertura do IPO é 6 de junho de 2023 e será encerrada em 8 de junho de 2023. A emissão provavelmente será listada na bolsa em 16 de junho de 2023. O tamanho do lote de mercado do IPO é de 52 ações e um múltiplo delas. Um investidor individual de varejo pode aplicar até um máximo de 13 lotes (676 ações ou Rs 192.660) na faixa de preço superior.

Detalhes do IPO:

Data de abertura do IPO

6 de junho de 2023

Data de fechamento do IPO

8 de junho de 2023

Tipo de problema

Book Built Issue IPO

Valor nominal

Rs 10 por ação

Preço IPO

Rs 270 a Rs 285 por ação

Quantidade mínima do pedido

52 ações

Valor de mercado implícito pós-emissão

Rs 2.203 crore (na faixa de preço superior)*

Listagem em

BSE, NSE

Tamanho do Problema

21.280.701 ações de FV Rs 10*

(Agregando até Rs 607,00Cr) *

Nova edição

12.280.702 ações de FV Rs 10* (Agregando até Rs 350 Cr) *

oferta para venda

9.000.000 de ações de FV Rs 10 * (Agregando até Rs 257 Cr) *

Ações da QIB oferecidas

50% da Oferta

Ações de varejo oferecidas

15% da Oferta

Ações da NII (HNI) oferecidas

35% da Oferta

*Na faixa de preço superior

Objetos da Emissão

A Empresa se propõe a utilizar os Recursos Líquidos para financiar os seguintes objetos:

Promotor segurando

A participação acionária pré-emissão é de 100 por cento, após o IPO a participação do promotor será de 72,46 por cento.

Sobre a empresa:

IKIO Lighting Ltd (ILL) é um fabricante de produtos de iluminação de diodo emissor de luz (LED) com sede na Índia. A empresa fornece produtos LED de baixo consumo de energia para ajudar a Índia a atingir suas metas de sustentabilidade. A empresa é em grande parte um fabricante de design original (ODM), projetando, desenvolvendo, fabricando e fornecendo produtos para clientes que os revendem em seus próprios nomes. A ILL também colabora com os clientes para desenvolver, fabricar e fornecer produtos projetados por eles.

Seus produtos são classificados como (i) iluminação LED; (ii) luzes de refrigeração; (iii) tubulação de ABS (acrilonitrila butadieno estireno); e (iv) outros produtos. As ofertas premium de iluminação LED da ILL incluem iluminação, acessórios, luminárias, acessórios e componentes. Seu segmento leve de refrigeração fornece soluções de iluminação (luzes, drivers e controles) para fornecedores de equipamentos de refrigeração comercial. Ela também produz tubos de ABS, uma alternativa aos tubos de cloreto de polivinila ("PVC") amplamente utilizados pelos clientes da ILL nos Estados Unidos para aplicações de encanamento nos veículos recreativos ("RVs") que equipam.

A ILL também fabrica e monta outros produtos, como reguladores de ventiladores projetados pelo cliente, faixas de luz, molduras e outros componentes e peças sobressalentes. Seus produtos e equipamentos são utilizados em uma ampla gama de indústrias e produtos, incluindo iluminação residencial, industrial e comercial. Seu maior cliente é a Signify Innovations India Limited, anteriormente Philips Electronics India Limited, que detém 50% do mercado na categoria de iluminação decorativa funcional da Índia (incluindo refletores de LED, refletores de LED e luzes de enseada) e 10% de participação de mercado na verdadeira indústria indiana. segmento de iluminação decorativa azul (incluindo lustres, apliques de parede, pendentes e luzes externas) de acordo com a Frost & Sullivan no ano fiscal de 2022.

Além da Philips Electronics, ela possui uma base de clientes diversificada em todos os segmentos de produtos, setores e regiões geográficas, incluindo a Western Refrigeration Private Limited, a Panasonic Life Solutions India Private Limited e a Novateur Electrical & Digital Systems Private Limited. A ILL tem um forte histórico de retenção de clientes.